GME e RobinHood: Por que as empresas FinTech precisam de conformidade

Um dos maiores avanços da indústria na última década foi Empresas FinTech. FinTech, abreviação de tecnologia financeira, busca utilizar inovações tecnológicas para tornar os processos financeiros mais acessíveis aos usuários. Isso pode incluir transações bancárias, financeiras, investimentos e ações comerciais.

FinTech teve seu momento de destaque em fevereiro de 2021. Pessoas em todo o mundo ouviram a história sobre jovens investidores, estimulados em parte pelo site Reddit, que comprou ações em volumes sem precedentes na tentativa de derrubar o equilíbrio hierárquico dos fundos de hedge e comerciantes tradicionais. O mais focado em estoque era a loja de varejo de videogame GameStop (GME,) mas outros incluíam Nokia, AMC Theatres e Bed Bath & Beyond.

As ações visadas eram aquelas pelas quais os jovens corretores sentiam saudade na juventude. O movimento foi idealizado principalmente pela geração do milênio, com trinta e poucos anos ou menos, que usava o aplicativo de negociação de ações Robin Hood. RobinHood é uma empresa FinTech voltada principalmente para os millennials que desejam começar a jogar no mercado de ações.

Fundada em 2015, um dos principais pontos de venda da Robinhood era que ela não cobrava comissões de negociação de seus clientes. No entanto, para pedidos de valor maior, essa diferença de preço na Robinhood excedeu a comissão que seus concorrentes teriam cobrado, o preço que pagaram para negociar ações era na verdade mais alto do que com os métodos tradicionais.

O escândalo de grandes empresas de RobinHood na verdade começou há alguns anos. Em dezembro de 2020, a Securities and Exchange Commission determinou que a RobinHood não havia divulgado que estava recebendo pagamentos de outras firmas de comercialização, chamados de "pagamento para fluxo de pedidos". 

A SEC cobrou da RobinHood um acordo de $ 65 milhões de dólares e ordenou que eles contratassem um consultor de conformidade independente sob condições específicas. No meio do frenesi GameStop poucos meses depois, RobinHood voltou às manchetes por restringindo os usuários de comprar ações da GME ou de outras ações populares. A RobinHood, fundada no princípio de tornar o mercado de ações mais acessível às pessoas comuns, foi vista como uma traição aos usuários e se dobrou para proteger os corretores de ações de elite prejudicados pela explosão do GME. O Congresso até convocou uma audiência para discutir especificamente as ações de RobinHood.

So o que deu errado? Talvez se a RobinHood tivesse feito mais esforços para implementar e se comprometer com esse programa de conformidade, as coisas teriam sido diferentes - ou se eles tivessem um desde o início. Como as empresas FinTech são relativamente novas, seu setor é regulamentado de maneira menos uniforme do que outras instituições financeiras, como bancos. Isso significa que se as empresas FinTech quiserem proteger seus negócios, manter a segurança de seus clientes e seguir todos os regulamentos aplicáveis, não apenas em teoria, eles vai querer implementar um programa de conformidade.

Conformidade corporativa permite que as empresas mitiguem riscos potenciais e sigam os regulamentos governamentais que os afetam. Ele trabalha com a empresa específica para desenvolver um programa de conformidade que seja feito sob medida para atender às suas necessidades. É uma necessidade para todas as empresas, independentemente da indústria ou tamanho. Para as empresas FinTech, ajuda não apenas a compartilhar dados com os consumidores e proteger sua privacidade e dinheiro, mas também contra procedimentos ilegais. As empresas FinTech, especialmente aquelas que não fazem sua devida diligência em conformidade, são extremamente vulneráveis ​​a esquemas de lavagem de dinheiro.

Podemos ver claramente no caso de RobinHood que há um alto preço a pagar por ignorar a conformidade e enganar os consumidores. Todas as empresas devem implementar um programa de conformidade corporativa robusto e consistente para se proteger contra essa má exposição. Se você gostaria de discutir como seria um programa de conformidade para você, entre em contato com Prae Venire hoje mesmo. Temos soluções à medida das necessidades específicas de cada cliente!